養(yǎng)老投資主要偏好是存款,八成人認(rèn)為100萬元足夠了

最新的年度養(yǎng)老金融調(diào)查報(bào)告顯示，我國(guó)國(guó)民養(yǎng)老財(cái)富儲(chǔ)備意識(shí)逐步加強(qiáng)，但養(yǎng)老財(cái)富儲(chǔ)備總量依然不足，九成的調(diào)查對(duì)象愿意在稅收優(yōu)惠激勵(lì)下進(jìn)行市場(chǎng)化的養(yǎng)老財(cái)富儲(chǔ)備。下一步我國(guó)應(yīng)加快二、三支柱的制度建設(shè)，夯實(shí)老齡社會(huì)的財(cái)富儲(chǔ)備。

9月22日，中國(guó)養(yǎng)老金融50人論壇（CAFF50）在京正式發(fā)布《中國(guó)養(yǎng)老金融調(diào)查報(bào)告（2021）》（下稱報(bào)告）。CAFF50常務(wù)副秘書長(zhǎng)、中國(guó)農(nóng)業(yè)大學(xué)人文與發(fā)展學(xué)院講師張棟介紹，本次調(diào)查聚焦于城鎮(zhèn)居民的養(yǎng)老金融行為和養(yǎng)老金融偏好，從養(yǎng)老金融參與現(xiàn)狀、相關(guān)認(rèn)知和參與意愿等視角出發(fā)，了解廣大國(guó)民的養(yǎng)老規(guī)劃情況及其養(yǎng)老金融需求。

從2017年開始，CAFF50將建設(shè)國(guó)民養(yǎng)老金融數(shù)據(jù)庫(kù)作為一項(xiàng)長(zhǎng)期的重點(diǎn)工作，并持續(xù)開展中國(guó)養(yǎng)老金融調(diào)查。本次調(diào)查采用多階段隨機(jī)抽樣方法，共回收有效問卷12043份。

調(diào)查結(jié)果顯示，國(guó)民養(yǎng)老財(cái)富儲(chǔ)備意識(shí)逐步增強(qiáng)，調(diào)查對(duì)象普遍通過金融市場(chǎng)上的多元化渠道進(jìn)行養(yǎng)老財(cái)富儲(chǔ)備。

具體來看，有50.81%的調(diào)查對(duì)象養(yǎng)老投資/理財(cái)?shù)闹饕檬倾y行存款，其次是商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)（27.98%）、銀行理財(cái)（26.27%）、房產(chǎn)（21.69%）、基金（15.59%）。此外，有一些調(diào)查對(duì)象還參加了企業(yè)年金和職業(yè)年金，也有一些調(diào)查對(duì)象通過購(gòu)買股票、信托產(chǎn)品、國(guó)債等進(jìn)行了養(yǎng)老財(cái)富儲(chǔ)備，但仍有15.92%的調(diào)查對(duì)象尚未進(jìn)行任何養(yǎng)老財(cái)富儲(chǔ)備。

調(diào)查結(jié)果還顯示，大多數(shù)調(diào)查對(duì)象認(rèn)識(shí)到應(yīng)從較早年齡開始進(jìn)行養(yǎng)老儲(chǔ)備，且超過九成（96.69%）的調(diào)查對(duì)象愿意在稅收優(yōu)惠激勵(lì)下進(jìn)行市場(chǎng)化的養(yǎng)老財(cái)富儲(chǔ)備，養(yǎng)老金融產(chǎn)品市場(chǎng)未來發(fā)展?jié)摿薮蟆?br/>
從養(yǎng)老財(cái)富儲(chǔ)備量來看，有將近八成（77.79%）調(diào)查對(duì)象的儲(chǔ)備金額在50萬元以下，超過三成（31.91%）的調(diào)查對(duì)象養(yǎng)老財(cái)富儲(chǔ)備在10萬元以下，僅有22.17%的調(diào)查對(duì)象的儲(chǔ)備金額超過了50萬元。總體來看，目前調(diào)查對(duì)象的養(yǎng)老財(cái)富儲(chǔ)備量還十分有限。

從養(yǎng)老財(cái)富儲(chǔ)備規(guī)模的預(yù)期上來看，超過八成（81.58%）的調(diào)查對(duì)象認(rèn)為整個(gè)養(yǎng)老期間的財(cái)富儲(chǔ)備規(guī)模在100萬元以內(nèi)即可滿足養(yǎng)老需求，同時(shí)，45.18%的調(diào)查對(duì)象認(rèn)為整個(gè)養(yǎng)老期間所需的財(cái)富儲(chǔ)備規(guī)模在50萬以內(nèi)，14.71%的調(diào)查對(duì)象認(rèn)為30萬以內(nèi)的財(cái)富儲(chǔ)備即可滿足養(yǎng)老需求；只有不到20%的調(diào)查對(duì)象認(rèn)為養(yǎng)老財(cái)富儲(chǔ)備規(guī)模需要達(dá)到100萬以上。

張棟表示，從調(diào)查對(duì)象對(duì)整個(gè)養(yǎng)老期間養(yǎng)老資產(chǎn)儲(chǔ)備規(guī)模的預(yù)期以及目前養(yǎng)老資產(chǎn)儲(chǔ)備的實(shí)際情況來看，調(diào)查對(duì)象對(duì)于整個(gè)養(yǎng)老期間的養(yǎng)老資產(chǎn)儲(chǔ)備預(yù)期的平均值為726513元，而目前調(diào)查對(duì)象已經(jīng)儲(chǔ)備的養(yǎng)老資產(chǎn)的平均值為381320元，目前的儲(chǔ)備量還遠(yuǎn)不及預(yù)期。


調(diào)查還揭示了國(guó)民的養(yǎng)老預(yù)期和實(shí)際水平之間的差距，46.79%的城鎮(zhèn)職工基本養(yǎng)老保險(xiǎn)參保者預(yù)期的養(yǎng)老金水平為在職工資收入的40%~60%，這與基本養(yǎng)老金的目標(biāo)替代率（59.2%）基本持平，但高于目前的實(shí)際替代率（45%左右），還有32.84%的調(diào)查對(duì)象認(rèn)為退休后每月領(lǐng)取養(yǎng)老金水平達(dá)到工資收入60%以上才能保證退休生活質(zhì)量不下降。

CAFF50秘書長(zhǎng)、清華大學(xué)社會(huì)科學(xué)學(xué)院教授董克用表示，第一支柱養(yǎng)老金可以保障退休后的基本生活，但面對(duì)長(zhǎng)壽風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，想要維持原來的生活水平不下降，就應(yīng)該盡快開始包括第二、三支柱在內(nèi)的養(yǎng)老金融體系的全面建設(shè)，推動(dòng)雇主建立第二支柱，待第三支柱全面推開之后，國(guó)民都應(yīng)該積極參與，這樣才能加快養(yǎng)老財(cái)富的積累，讓國(guó)民養(yǎng)老沒有后顧之憂。

報(bào)告建議，完善我國(guó)三支柱養(yǎng)老金體系結(jié)構(gòu)。一是明確基本養(yǎng)老保險(xiǎn)保基本功能定位，以全國(guó)統(tǒng)籌為目標(biāo)，系統(tǒng)推進(jìn)基本養(yǎng)老保險(xiǎn)制度改革，適時(shí)、適度降低替代率；二是完善企業(yè)年金制度，適當(dāng)降低企業(yè)年金加入門檻，提高企業(yè)年金強(qiáng)制性，提高第二支柱的覆蓋率和參與率；三是加快推進(jìn)第三支柱個(gè)人養(yǎng)老金制度落定，通過財(cái)政補(bǔ)貼和稅收優(yōu)惠等措施激勵(lì)全體國(guó)民加入到第三支柱個(gè)人養(yǎng)老金制度中，從而為社會(huì)成員提供更高水平的養(yǎng)老金制度選擇。